近日，部分小米金融的用戶反饋：“在小米金融正常還款下，民生銀行發(fā)出了逾期警告，并表示依法可納入征信系統(tǒng)。”小米金融對(duì)此解釋為“對(duì)接系統(tǒng)因故出現(xiàn)異常”。 “對(duì)接系統(tǒng)為基礎(chǔ)技術(shù)，此次‘烏龍事件’不應(yīng)該，也是技術(shù)上的不嚴(yán)謹(jǐn)。”北京某互金公司人士告訴時(shí)代周報(bào)記者。

事實(shí)上，小米的金融業(yè)務(wù)正在擴(kuò)容。不久前，香港金融管理局向洞見金融科技授予了銀行牌照以經(jīng)營(yíng)虛擬銀行。小米集團(tuán)持有洞見金融科技90%的股份。據(jù)稱，大約6個(gè)月內(nèi)將上線虛擬銀行服務(wù)，小米金融原CRO兼信貸負(fù)責(zé)人陳曦出任insight虛擬銀行行政總裁，可見小米對(duì)虛擬銀行牌照的重視。“陳曦的為內(nèi)部調(diào)任，將牽頭籌備小米香港虛擬銀行。” 小米金融內(nèi)部人士曾告訴時(shí)代周報(bào)記者。

香港金管局發(fā)言人告訴時(shí)代周報(bào)記者，虛擬銀行須完成一系列準(zhǔn)備工作以符合監(jiān)管期望才能開業(yè)，“準(zhǔn)備工作包括測(cè)試科技平臺(tái)及系統(tǒng)、落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)管理和管控措施的細(xì)節(jié)、設(shè)立遙距開戶程序等”。盡管目前僅有8家虛擬銀行獲批，但在其中7家內(nèi)地股東背景的虛擬銀行中，阿里、騰訊、平安等巨頭皆入局。

如何在已有業(yè)務(wù)形成閉環(huán)，在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中分得一杯羹?小米金融在書面回復(fù)中向時(shí)代周報(bào)記者表示：“小米的優(yōu)勢(shì)在于目前的國(guó)際化水平，在香港累計(jì)近160萬部手機(jī)活躍設(shè)備;作為國(guó)內(nèi)第三家互聯(lián)網(wǎng)銀行新網(wǎng)銀行的股東，在互聯(lián)網(wǎng)銀行領(lǐng)域也積累了經(jīng)驗(yàn)。”

核心牌照待補(bǔ)齊

2018年2月，香港金管局宣布擬在香港引入虛擬銀行，并允許科技公司參與。在隨后的三個(gè)月內(nèi)，先后發(fā)放了8張?zhí)摂M銀行牌照。從股東背景來看，螞蟻金服、騰訊、工商銀行、平安保險(xiǎn)、攜程、京東、小米等皆在其列。

對(duì)于內(nèi)地的互聯(lián)網(wǎng)巨頭、大型金融機(jī)構(gòu)的入局，電子商務(wù)研究中心特約研究員董毅智告訴時(shí)代周報(bào)記者，布局香港的業(yè)務(wù)是全球化發(fā)展的一個(gè)必然步驟，“香港作為亞洲金融中心的地位是確定的，不論是互聯(lián)網(wǎng)金融或其他業(yè)務(wù)，能參與其中都十分重要”。相較于平安、阿里，小米在金融業(yè)務(wù)上可以稱為“后來者”。

通過小米IPO前的架構(gòu)可知，小米通過Xiaomi Finance Inc.(開曼)持有小米金融(香港)100%股權(quán)，再持有中國(guó)境內(nèi)的重慶市小米小額貸款有限公司(簡(jiǎn)稱“小米小貸”，注冊(cè)于2015年6月12日，小米金融業(yè)務(wù)也發(fā)端于此。與此同時(shí)，和小米商業(yè)保理(天津)有限責(zé)任公司各自100%股權(quán)，再通過北京小米支付技術(shù)有限公司及合并聯(lián)屬實(shí)體北京小米電子軟件，旗下的金融板塊包括新網(wǎng)銀行、米籌金服、小米保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)、小米信用等。

三年來，小米金融的業(yè)務(wù)線涉及了互聯(lián)網(wǎng)小額貸款、移動(dòng)支付、互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)、互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)、供應(yīng)鏈金融、金融科技及海外板塊等領(lǐng)域。但在金融牌照布局上，阿里、騰訊是小米一時(shí)難以企及的目標(biāo)。

公開資料顯示，目前螞蟻金服、騰訊已集齊銀行、保險(xiǎn)、證券、基金四大核心金融牌照，并另有信托、期貨、租賃、支付、征信等關(guān)鍵金融牌照，小米明顯在四大核心金融牌照中缺乏關(guān)鍵一張—證券。

“目前的政策導(dǎo)向并不鼓勵(lì)全牌照，這讓阿里、騰訊的金融布局帶來不確定性。”董毅智還表示，“互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展很多時(shí)候是允許瑕疵存在，用迭代升級(jí)的方式去改進(jìn)，但是金融領(lǐng)域?qū)嶋H上是不允許這種風(fēng)險(xiǎn)參考的。”

香港金管局發(fā)言人告訴時(shí)代周報(bào)記者：“虛擬銀行須遵守適用于傳統(tǒng)銀行的同一套監(jiān)管規(guī)定，但部分規(guī)定會(huì)因應(yīng)虛擬銀行的商業(yè)模式，以風(fēng)險(xiǎn)為本、科技中立的原則作出調(diào)整。”

小米金融業(yè)務(wù)仍虧損

目前，小米金融在整個(gè)集團(tuán)中的業(yè)務(wù)占比和貢獻(xiàn)度并不算大。據(jù)此前小米招股書披露，小米金融2017年年末的收入及稅前凈利潤(rùn)分別占小米的0.7%及0.2%。按小米2017年1146億元的營(yíng)收計(jì)算，小米金融2017年收入為8.02億元，經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)約0.24億元;小米金融的總資產(chǎn)占集團(tuán)約14.1%，約為126.76億元。

據(jù)小米集團(tuán)2018年財(cái)報(bào)，小米金融2018年仍然處于虧損狀態(tài)。當(dāng)年年報(bào)將金融作為互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)中的一項(xiàng)，而沒有披露關(guān)于小米金融的詳細(xì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)。這與在其招股書中的多番贅述不同。

對(duì)于這一變化，前述互金人士告訴時(shí)代周報(bào)記者，與小米集團(tuán)定位尚不清晰有關(guān)，“小米的金融業(yè)務(wù)應(yīng)該怎么走，現(xiàn)在很難確定”。

在小米集團(tuán)的招股書中，小米金融在貸款業(yè)務(wù)上的貸款余額由2015年的1.01億元增至2016年的16億元，再增至2017年的81億元;另外，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的資金來源方面，小米金融通過向?qū)幉ㄣy行、發(fā)行資產(chǎn)支持證券ABS、第三方信托等方式獲得的融資累計(jì)達(dá)到184.4億元。

盡管在2018年年報(bào)中并未詳細(xì)披露，在小米集團(tuán)的財(cái)報(bào)中能看出小米金融仍保持著增長(zhǎng)趨勢(shì)，“其他互聯(lián)網(wǎng)增值服務(wù)收入達(dá)人民幣 32億元，同比增長(zhǎng)79.9%，主要得益于互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)和有品電商平臺(tái)收入貢獻(xiàn)的增長(zhǎng);2018年第四季度末，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的收入占互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)總收入的11.9%，同比增長(zhǎng)80.5%”。

“小米金融業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)得益于它形成的粉絲經(jīng)濟(jì)、線下門店和已有的生態(tài)圈。”董毅智表示，“但相比硬件或互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)，金融的業(yè)務(wù)特點(diǎn)完全不同。”

“一位銀行業(yè)人士將在近期接任陳曦原在小米金融的職位。”前述小米金融內(nèi)部人士向時(shí)代周報(bào)記者表示，“新領(lǐng)導(dǎo)的職能范圍將會(huì)涉及小米金融整體的發(fā)展規(guī)劃。”

(新媒體責(zé)編：wb001)